A SpaceX, conglomerado tecnológico fundado por Elon Musk, registrou-se de forma confidencial junto à Comissão de Valores Mobiliários dos Estados Unidos (SEC) para uma oferta pública inicial (IPO) que pode buscar uma avaliação de mercado de US$ 1,75 trilhão, de acordo com fontes anônimas citadas pela Bloomberg. A empresa também contratou 21 bancos para gerenciar a mega oferta, internamente chamada de "Projeto Apex".
Fundada em 2002, a SpaceX é a principal empresa espacial do mundo, operando uma frota de foguetes e naves reutilizáveis e a rede de comunicações por satélite Starlink, com 10 mil satélites. Musk trouxe a cultura do Vale do Silício para o setor aeroespacial, criando uma nova indústria para tecnologia privada e um boom em startups espaciais.
Detalhes da maior IPO da história
Segundo as regras da SEC, uma empresa privada pode arquivar seu registro de IPO de forma confidencial 15 dias antes de começar a comercializar suas ações para investidores públicos, permitindo receber feedback da agência em privado. A SpaceX espera levantar US$ 75 bilhões, o que a tornaria a maior IPO da história, superando em muito os US$ 29 bilhões da petrolífera estatal Saudi Aramco em 2019.
A empresa já levantou cerca de US$ 10 bilhões como companhia privada. Em fevereiro, adquiriu a xAI, laboratório de inteligência artificial generativa de ponta de Musk, em um acordo que valorizou a entidade em US$ 1,25 trilhão. O conglomerato agora inclui a xAI e o X, rede social anteriormente conhecida como Twitter.
Mudança de estratégia e ambições futuras
Musk afirmou por anos que a SpaceX não abriria capital até que suas naves espaciais tivessem chegado a Marte, mas uma demanda voraz por capital mudou essa equação, mesmo com a empresa redefinindo suas ambições para mirar a Lua. "Precisamos de bilhões para construir a Starship, o foguete pesado totalmente reutilizável que é central para nossos planos de negócios futuros e para a esperança da NASA de vencer a China na Lua", explicou um porta-voz não identificado.
Os recursos também serão usados para comprar espectro e repor os satélites Starlink conforme se tornam obsoletos, e para pagar a computação necessária para construir e operar os modelos de aprendizado profundo da xAI. Recentemente, Musk disse que a empresa construirá uma rede de até um milhão de satélites de datacenter no espaço, construídos e lançados a partir do vizinho mais próximo da Terra.
Contexto e próximos passos
A mudança de postura em relação ao IPO reflete as crescentes necessidades financeiras para projetos de alta complexidade e custo. A SpaceX não divulgou uma data oficial para o início da comercialização de suas ações. Analistas do mercado financeiro aguardam o prospecto preliminar, que deve detalhar a estrutura de governança, os riscos do negócio e a destinação dos recursos captados.
Box explicativo: IPO (Oferta Pública Inicial) é o processo pelo qual uma empresa privada vende ações ao público pela primeira vez em uma bolsa de valores, tornando-se uma empresa de capital aberto.